עסקת הענק למכירת easyJet ב-7.5 מיליארד דולר עולה שלב. מה יקרה למותג?

קרן ההשקעות האמריקאית אפולו מתקדמת ברכישת חברת התעופה הבריטית easyJet, לאחר פרסום מסמך העסקה הרשמי. ההצעה, שעליה המליץ דירקטוריון החברה, עומדת על 7.15 ליש"ט למניה במזומן, והשלמת העסקה צפויה עד סוף הרבעון הראשון של 2027

easyJet. צילום: William Barton / Shutterstock.com

המהלך לרכישת easyJet נכנס לשלב נוסף היום (חמישי 15.10.26), עם פרסום מסמך העסקה הרשמי, המפרט את תנאי הרכישה ואת הצעדים הנדרשים מבעלי המניות. הרוכשת, בסכום כולל של 5.7 מיליארד ליש"ט (7.5 מיליארד דולר) היא Eagle Bidco, חברה הנתמכת בידי קרנות Apollo.

על פי הודעת החברה, ההסכם לרכישת מלוא הון המניות של easyJet הושג באוגוסט 2026. ההצעה במזומן עומדת על 7.15 ליש"ט למניה, והדירקטוריון המליץ פה אחד לבעלי המניות לתמוך בה. העסקה אמורה להתבצע באמצעות הסדר שאושר במסגרת ההליך המשפטי הבריטי, והיא עדיין כפופה להשלמת התנאים והאישורים הרלוונטיים.

בעלי המניות יצביעו בנובמבר

השלב הבא בעסקה יהיה שתי אסיפות בעלי מניות, המתוכננות ל-11 בנובמבר 2026. לצורך אישור המהלך נדרשת תמיכה ברוב הקבוע בתנאי ההסדר, לרבות תמיכה של לפחות 75% משווי המניות שהצביעו באסיפה המשפטית ו-75% מהקולות באסיפה הכללית. לאחר מכן יידרשו גם אישורים רגולטוריים ואישור בית המשפט.

לצד התמורה במזומן, מציעה אפולו לבעלי מניות זכאים אפשרות חלופית לקבל מניות לא סחירות בכלי השקעה של אפולו, במקום התשלום במזומן. האפשרות כוללת תקופת חסימה של שלוש שנים, ודירקטוריון איזי ג'ט אינו ממליץ לבחור בה או לדחות אותה, בשל ההבדלים האפשריים בין נסיבותיהם של בעלי המניות.

באשר לעתיד החברה, אפולו הצהירה כי בכוונתה לשמר את המותג easyJet, את המטה בבריטניה ואת רישיונות ההפעלה בבריטניה, באוסטריה ובשווייץ. התוכנית שהציגה כוללת המשך מודרניזציה של צי המטוסים, הרחבת שירותי הנאמנות וההכנסות הנלוות וחיזוק פעילות חבילות הנופש easyJet Holidays.

העסקה, אם תושלם, תסיים את היותה של איזי ג'ט חברה ציבורית הנסחרת בבורסה בלונדון, לאחר כ-25 שנות מסחר. עם זאת, נכון לעכשיו מדובר בעסקה שטרם הושלמה, והשלמתה תלויה בהצבעות בעלי המניות וביתר האישורים הנדרשים.