עסקת ענק בנדל"ן: אאורה רוכשת את בית בכפר ב-1.7 מיליארד שקל
חברת הנדל"ן בהובלת יעקב אטרקצ'י נכנסת לתחום הדיור המוגן בעסקה לרכישת מלוא השליטה בחברה הציבורית, המשלבת תשלום מזומן של כ-935 מיליון שקל למשפחת בלושטיין והצעת רכש חליפין לציבור
צילום: Shutterstock כל עדכוני הפיננסים בערוץ ה-WhatsApp
חברת אאורה דיווחה היום (26.10.2026) לבורסה לניירות ערך על חתימת הסכם לרכישת מלוא השליטה בחברת הדיור המוגן בית בכפר, לפי שווי חברה של כ-1.7 מיליארד שקל.
העסקה מתוכננת להביא לבעלות מלאה של אאורה על בית בכפר ומחיקתה מהמסחר, והיא משלבת רכישת מניות השליטה במזומן לצד הצעת רכש חליפין ביתרת המניות המוחזקות בידי הציבור.
באאורה ציינו כי המהלך מצטרף לרכישת חברת מגידו ולהקמת זרוע מרכזי המסחר, ונועד לחזק את תזרים המזומנים, האיתנות הפיננסית והגמישות העסקית של הקבוצה.
מבנה העסקה והתמורה לבעלי השליטה
בשלב הראשון תרכוש אאורה ממשפחת בלושטיין חמש חברות פרטיות המחזיקות בכ-55% ממניות בית בכפר, 38,483,238 מניות. התמורה למוכרים תשולם כולה במזומן במועד ההשלמה ותעמוד על כ-935 מיליון שקל, לפי מחיר של 24.31 שקל למניית בית בכפר.
השלמת רכישת גרעין השליטה כרוכה ושלובה בהשלמת הצעת רכש מלאה ומותנית שתופנה ליתר בעלי המניות בבית בכפר.
הצעת הרכש לציבור והקצאת המניות
עבור יתרת מניות בית בכפר (כ-45%), תציע אאורה מתווה חליפין המשקף מחיר זהה למניה. התמורה בהצעת הרכש תורכב מ-30% במזומן (כ-229 מיליון שקל בסך הכל) ומ-70% במניות רגילות של אאורה.
לצורך העסקה נקבע לאאורה שווי של כ-5.5 מיליארד שקל, 19.37 שקל למניה. כתוצאה מכך, בעלי המניות מקרב הציבור שיקבלו את ההצעה יחזיקו יחד בכ-8.8% מהונה המונפק והנפרע של אאורה. במקביל, גובש מתווה לפדיון או ביטול אופציות העובדים והאופציות הסחירות של בית בכפר כנגד תשלום במזומן ובמניות.
בנוסף, התחייבה אאורה לתשלום תמורה מיוחדת של עד 22 מיליון שקל לעובדים ולמנהלים בבית בכפר בתוך שלושה חודשים מההשלמה.
מימון, תנאים מתלים והמשכיות ניהולית
את רכיב המזומן בעסקה מתכוונת אאורה לממן באמצעות מקורות עצמיים והלוואה בנקאית לזמן ארוך, שלגביה כבר הגיעה להבנות עקרוניות מול מוסד בנקאי.
השלמת העסקה כפופה לשורה של תנאים מתלים בתוך תקופה מוגדרת של עד 180 ימים (עם מנגנוני הארכה מוסכמים). בין התנאים: קבלת אישור רשות התחרות, היענות הציבור להצעת הרכש ברוב הנדרש בחוק, אישורי רשות המיסים והבורסה, וכן הסכמת מחזיקי איגרות החוב של בית בכפר לשינוי השליטה.
במסגרת ההסכמות נקבע כי יניב בלושטיין ימשיך ללוות את החברה בהסכם ייעוץ למשך שלוש שנים ממועד ההשלמה, במטרה לשמור על רצף ניהולי ותפעולי, תמורת דמי ניהול חודשיים של 150 אלף שקל בתוספת מע"מ ורכב. כמו כן, המוכרים התחייבו לאי-תחרות בתחום הדיור המוגן בישראל למשך ארבע שנים.
{{ comment.number }}.
{{ comment.message }}
{{ comment.date_parsed }}
{{ reply.message }}
{{ reply.date_parsed }}
